Stocul creditelor în lei acordate pentru achiziția de locuințe a făcut un salt de 320 mil. lei în august și septembrie, ceea ce echivalează cu vânzarea a peste 2.000 de împrumuturi noi, după ce băncile au rămas fără garanții în euro acordate de stat prin programul Prima casă. Practic, ritmul de creștere s-a triplat față de media lunară din perioada ianuarie-iunie.Portofoliul total de credite imobiliare în monedă locală au ajuns la 2,5 mld. lei la sfârșitul lunii septembrie, potrivit datelor BNR. Creditele imobiliare în lei reprezintă însă puțin peste 6% din soldul creditelor acordate pentru achiziția de locuințe, în condițiile în care acestea au fost ținute mult timp în plan secund de către bancheri din cauza dobânzilor mari.
Analiștii se așteaptă totuși ca ipotecarele în lei să câștige mai mult teren în viitor, datorită scăderii costurilor de finanțare. Cele mai bune oferte la ipotecarele în lei afișează acum dobânzi sub 7% pe an, scăderea costurilor de finanțare fiind un efect direct al politicii de relaxare monetară a BNR.
„Continuarea ciclului de relaxare monetară va impulsiona creditarea în lei, care va avea un rol din ce în ce mai important pe piață în anii următori“, comentează Dumitru Dulgheru, head of fixed income research în cadrul BCR. BNR a redus cu un punct dobânda-cheie la lei în ultimele trei ședințe de politică monetară, până la 4,25% pe an, mișcare reflectată și de costul la care băncile se împrumută între ele.
Determinantă pentru accelerarea vânzărilor de credite în lei este însă și lipsa resurselor în valută ale băncilor, care au pierdut sprijinul financiar al acționarilor din străinătate, dar și mutarea integral pe lei a creditelor Prima casă - programul guvernamental care a susținut în proporție de 90% vânzările de ipotecare ale băncilor în perioada de criză.
Băncile mari au rămas fără plafoane de garanții în euro pentru credite Prima casă la sfârșitul lunii iulie, iar din august au putut vinde împrumuturi pentru achiziția de locuințe garantate de stat doar în lei. Guvernul a alocat în august un plafon suplimentar de 1,2 mld. lei pentru credite Prima casă.
Alternativa mai ieftină la aceste credite sunt ipotecarele standard în euro, dar în acest caz clienții trebuie să prezinte un avans de 25% din prețul locuinței achiziționat – un obstacol destul de greu de trecut pentru mulți clienți, având în vedere că principalul element care a asigurat succesul programului Prima casă a fost avansul redus, de numai 5%.
Băncile acordaseră în prima lună din noua etapă a programului Prima casă circa 900 de credite în monedă locală, în valoare de 140 milioane de lei. Vânzările prin programul guvernamental au scăzut cu 50% față de media lunilor anterioare, în condițiile în care în trecut finanțările în euro contabilizau 95% din vânzări. Creditele în euro sunt cu 20-25% mai ieftine decât cele în lei.
Eliminarea ipotecarelor în euro din programul Prima casă începe să se resimtă și la nivelul întregului portofoliu de imobiliare în valută, care a scăzut în luna septembrie cu echivalentul a 60 mil. euro față de luna anterioară. La sfârșitul lunii trecute, băncile aveau în bilanțuri credite în euro pentru achiziția de locuințe de 8,4 mld. euro.
Aceasta înseamnă că bancherii nu reușesc să vândă suficiente credite standard în euro pentru a acoperi volumul finanțărilor scoase din bilanțuri. Creditele imobiliare sunt acordate pe perioade lungi, astfel că volumul împrumuturilor ajunse la scadență este neglijabil, scăderea stocului fiind explicată mai degrabă printr-un număr semnificativ de conturi de credit scoase din bilanț pentru că debitorii nu și-au mai plătit ratele.
Conform unor calcule efectuate de ZF, circa 2.000 de ipotecare sunt scoase lunar de bănci din bilațuri, fenomen reflectat inclusiv de creșterea numărului locuințelor executate silit și scoase la licitație.
La nivel agregat, băncile au în portofolii credite pentru achiziția de locuințe de echivalentul a 40 miliarde de lei (9 mld. euro). Un număr de 260.000 de români plătesc lunar rate la bancă în contul creditelor imobiliare.
Articol publicat în ediția tipărită a Ziarului Financiar din data de 28.10.2013
0 comments :
Trimiteți un comentariu