Transgaz vinde bonduri de 500 milioane lei pentru a construi conducte

Transportatorul de gaze naturale

Transgaz

(simbol bursier TGN) vrea să strângă de pe bursă până la jumătate de miliard de lei printr-o ofertă de obligațiuni, urmărind să-și îngroașe conturile înainte de a se lansa anul viitor într-un program substanțial de investiții.

Transgaz vrea ca în 2016 să înceapă lucrul la proiecte de infrastructură de circa 1,5 miliarde de euro, în special pentru a prelua gazele din Marea Neagră și pentru a uni rețeaua românească de cele ale statelor vecine. Compania a primit aprobarea acționarilor să vândă bonduri de 500 milioane de lei, cu maturitatea de cel puțin cinci ani și o dobândă fixă de maximum 4,5%, cu două puncte procentuale peste cea oferită de stat investitorilor anul acesta într-o emisiune de dimensiune și maturitate similară.

WikiZF: Profilul companiei

Transgaz

Banii adunați din vânzarea bondurilor ar fi una dintre componentele mixului de finanțare scontat de conducerea transportatorului de gaze naturale, Combinația optimă este sursele proprii, împrumuturi și fonduri europene, în proporții aproximativ egale. Transgaz are aproape zero datorii financiare și este bogată în cash, având în conturi 689 milioane de lei la sfârșitul lunii martie. Circa 256 milioane de lei vor pleca în luna iulie către acționari sub formă de dividende.

Șefii Transgaz preconizează că oferta va avea loc în cel mult cinci luni, însă compania va trebui să se miște mai repede pentru a atrage o plajă mai largă de investitori. O decizie emisă în 2013 de Autoritatea de Supraveghere Financiară (ASF), permite fondurilor de pensii să-și plaseze banii în obligațiunile companiilor de stat, chiar dacă acestea nu au rating recomandat investițiilor. Folosită anterior de Transelectrica (TEL) pentru a strânge mai mulți cumpărători ai bondurilor de 200 milioane de lei vândute în 2013, decizia își pierde efectele în septembrie 2015.

Sursa:
Ziarul Financiar

Autor:
Radu Bostan