Coronavirus: Băncile europene se luptă să supraviețuiască celui de-al doilea val al pandemiei

Deși actuala criză nu a fost generată de sectorul financiar, impactul unui al doilea val prelungit al pandemiei reprezintă o amenințare mai mare pentru bănci decât criza datoriilor din zona euro. Sectorul se pregătește pentru o creștere puternică a creditelor neperformante, scrie Deutsche Welle.

Andrea Enria, președinte al Consiliului de Supervizare al Băn­cii Centrale Europene, a declarat pentru cotidianul german Handel­sblatt la începutul acestei săptămâni că un al doilea val prelun­git al pandemiei ar putea ge­nera o creș­tere a cre­ditelor rele la 1.400 mi­liarde de eu­ro (1,7 mld. de dolari).

„Este încă prea de­vre­me pentru a ex­clu­de acest scenariu ex­trem“, a avertizat Enria.

În martie și aprilie, gu­vernele UE au intro­dus măsuri fără prece­dent pentru garantarea cre­ditelor, sub­ven­țio­na­rea salariilor și amâ­n­a­rea plăților credi­telor. În același timp, BCE a lan­sat propriul plan de re­laxare a cerințelor de capital pentru cimentarea bilanțurilor băn­cilor și a se asigura că creditarea către economie este sus­ți­nu­tă.

Băncile europene au primit de asemenea interdicția de a lan­sa răscumpărări de acțiuni și plăti dividend până la sfâr­șitul anu­lui.

În total, măsurile BCE au eliberat capital de 150 mld. de eu­ro.

Băncile ar trebui să-și analizeze situația creditelor și să verifice care clienți vor supraviețui cu adevărat crizei“, a declarat Enria pentru Handelsblatt, adăugând că unele bănci nu și-au evaluat complet încă riscul unei creșteri însemnate a creditelor neperformante.

Într-un raport recent, agenția de rating S&P; anticipa că ratele de default în rândul companiilor europene vor înregistra mai mult de o dublare în următoarele nouă luni la 8,5% de la 3,8%. În cel mai sumbru scenario, ratele de default ar putea ajunge la 11%.

Agenția și-a menținut luna trecută perspectivele negative pentru băncile europene. Deși majoritatea indicatorilor bursieri și-au revenit, indicele bancar european se situează în continuare cu 46% sub maximul din februarie, un alt semn al lipsei de încredere în sector. S&P; a avertizat de asemenea că procesul de consolidare este acum inevitabil.

Majoritatea analiștilor sunt de acord că un sector bancar consolidat ar stabiliza sistemul financiar al zonei euro. În interviul acordat Handelsblatt, Enria cere înlăturarea obstacolelor din calea fuziunilor cross-border, pentru a permite crearea de giganți bancari europeni mai capabili să concureze cu cei americani.

Datoriile companiilor nu reprezintă singurul tsunami care se apropie de băncile europene. S&P; Global avertiza recent cu privire la riscul în creștere al unei spirale negative în care o mare parte din titlurile de datorie ale unei țări cu probleme este deținută de bănci locale fragile pe care guvernul va fi mai apoi nevoit să le salveze.

Băncile din țări ca Germania și Franța dețin aproximativ 5-10% din titlurile de datorie ale guvernelor lor, dar în Spania și Portugalia procentul este mai apropiat de 20%. În unele țări din Europa Centrală și de Est, acesta se apropie de 50%.

Sursa:
Ziarul Financiar

Autor:
Catalina Apostoiu