Au circulat în unele publicații știri alarmiste cu privire la creșterea ratelor la creditele cu dobândă variabilă în lei din cauza creșterii recente a ROBOR la trei luni. Unele astfel de articole conțineau dovezi clare de înțelegere eronată a unor noțiuni de matematică și nu numai. Acest gen de articole dezinformează populația, chiar dacă au intenții bune.Prin acest articol ne propunem să lămurim unele aspecte esențiale cu privire la creditele cu dobândă variabilă (calculată în funcție de dobânda de referință). Scopul parcurgerii lui este ca cititorul să fie corect informat și să poată distinge articolele financiare care merită citite de cele care nu merită nici măcar un click.
Despre ROBOR a mai scris în
ZF și domnul Adrian Vasilescu
, fostul consilier al guvenatorului BNR acum vreo trei ani. Articolul dumnealui pleca de la faptul că un prieten se alarmase că ROBOR la 3 luni a crescut cu 10% în câteva zile. Era convins că și rata creditului lui ipotecar va crește semnificativ.
O creștere de 10% a ROBOR la 3 luni a fost înregistrată și la începutul lunii martie (și nu numai), iar povestea se repetă: prieteni alarmați că această creștere a ROBOR va antrena o creștere semnificativă a următoarei rate.
Realitatea este alta. Iată de ce!
ROBOR
(Romanian Interbank Offer Rate) este un indice de referință ce reprezintă rata medie a dobânzii la care se împrumută între ele, în lei, băncile românești. Această rată medie a dobânzii se stabilește ca medie aritmetică a cotațiilor practicate de 10 bănci selectate de către BNR pe baza prevederilor legale de reglementare monetară în vigoare.
Ratele de referință ROBOR se stabilesc pentru diferite scadențe, cea mai scurtă fiind de o zi, iar cea mai lungă de un an. Toate aceste rate de referință se calculează în mod idependent de către Thomson Reuters, entitatea împuternicită de către BNR, în calitate de organizator al calculului ROBOR și publicate zilnic, la ora 11, pe site-ul Băncii Naționale a României.
De interes pentru clienții persoane fizice și juridice care se împrumută de la bănci sunt indicii ROBOR pentru scadența de 3 luni
(ROBOR 3M)
și cel pentru scadența de șase luni
(ROBOR 6M).
Graficele de mai jos prezintă evoluția acestor indicatori începând cu luna ianuarie 2020 până în prezent.
Evoluție ROBOR 6M în perioada 1 ian. 2020 - 24 martie 2021
Evoluție ROBOR 3M în perioada 1 ian. 2020 - 24 martie 2021
Sursa:
Grafice generate de
https://www.curs-valutar-bnr.ro/
pe baza datelor publicate de BNR
Doar creditele cu
dobândă variabilă
suferă modificări de rate atunci când se modifică indicele ROBOR. Modificarea ratei nu are loc la fiecare scadență, ci o dată la 3 luni pentru creditele a căror dobândă variabilă este stabilită în funcție de ROBOR 3M, respectiv o dată la 6 luni pentru creditele a căror dobândă variabilă este stabilită în funcție de ROBOR 6M. Practic, variațiile zilnice ale ROBOR au impact marginal asupra indicelui stabilit pentru scadențe mai mari, de 3, respectiv 6 luni.
Factorii care influențează evoluția ROBOR sunt complecși, cei mai importanți fiind
politica monetară a BNR
(rata dobânzii de politică monetară, instrumentele politicii monetare, dar și așteptările pieței cu privire la intervenția BNR, reflectate mai cu seamă de cotațiile ROBOR pe scadențe mai luni),
lichiditatea de pe piața monetară
(excedentul sau deficitul de fonduri al băncilor),
inflația
și
politica fiscală.
Pentru creditele acordate după 2 mai 2019, prin dispozițiile legale ale OUG 19/2019, băncile nu mai leagă rata dobânzii de ROBOR, ci de IRCC (indicele de referință pentru creditele de consum), care are o altă formulă de calcul decât ROBOR 3M, și care, de asemenea este publicat zilnic pe site-ul BNR. IRCC se aplică pentru anumite categorii de împrumuturi cu
dobândă variabilă
acordate după luna mai 2019:
credite de consum
, carduri de credit, credite ipotecare și descoperiri de cont.
Am sintetizat în infograficul de mai jos care sunt creditele afectate de ROBOR și care sunt cele afectate de IRCC, dar și o conduită generală recomandată cu privire la credite.
Practic, doar clienții care s-au împrumutat înainte de 2 mai 2019 vor fi afectați de modificările ROBOR, cei care s-au împrumutat după această dată, prin credite în lei, cu dobândă variabilă, sunt interesați de evoluția indicatorului IRCC.
În concluzie, cei cu credite cu dobânzi variabile nu trebuie să urmărească evoluția zilnică a ROBOR sau a IRCC, deoarece ratele lor se vor modifica doar o dată la 3 luni (pentru creditele contractate după luna mai 2019 și pentru cele care au rata dobânzii exprimată în funcție de ROBOR 3M) sau o dată la 6 luni pentru creditele cu dobândă variabilă contractate înainte de mai 2019, a căror dobândă este stabilită în funcție de ROBOM 6M.
0 comments :
Trimiteți un comentariu