FP a mandatat banca Goldman Sachs să-i găsească cumpărători pentru acțiunile Petrom

Fondul Proprietatea (FP) ar fi mandatat banca americană Goldman Sachs și pe austriecii de la Erste Bank să îi găsească cumpărători pentru un pachet semnificativ de acțiuni Petrom (SNP), potrivit unor surse din piață.

Fondul deține un pachet de 18,9% din capitalul Petrom care valorează 5 miliarde de lei (1,1 mld. euro). Dacă fondul va reuși să vândă întreg pachetul de acțiuni la Petrom, atunci aceasta ar fi cea mai mare tranzacție de pe bursă.

Speculațiile că fondul ar vrea să vândă un pachet semnificativ de acțiuni la Petrom au produs ieri busculadă pe bursă: acțiunile

FP

au crescut până la pragul record de 0,91 lei/titlu pe tranzacții de 50 milioane de lei, în timp ce acțiunile Petrom s-au corectat cu 2%, până la 0,464 lei/titlu pe rulaje mult mai mici, de 4,3 milioane de lei.

WikiZF:

Profilul companiei Fondul Proprietatea

Nu este prima oară când în piață apar informații privind o posibilă vânzare derulată de FP cu acțiuni Petrom. În luna martie FP ar mai fi încercat să vândă un pachet de acțiuni Petrom astfel încât să ajungă cu deținerea la sub 15% din capital, însă nu a reușit să facă tranzacția.

În martie, fondul ar fi angajat brokerii de la Goldman Sachs și de la Wood, însă acum fondul lucrează cu Goldman Sachs și cu Erste Bank, bănci care i-au intermediat și tranzacția de vânzare de 645 milioane de lei din această vară de la Romgaz. Brokeri din piață spun că fondul ar căuta cum­părători în special pe piețele externe, astfel că tranzacția ar putea dura de la câteva zile până la câteva săptămâni.

Întrebat de ZF dacă are în plan reducerea participației la

Petrom

în următoarele șase luni, Greg Konieczny, managerul FP, a răspuns:

„Am anunțat în luna martie faptul că, parte a angajamentului său continuu de a crește valoarea pentru acționari și de a îmbunătăți lichiditatea activelor din portofoliul fondului, fondul analizează opțiunile sale strategice pentru a-și reduce potențial participația în OMV Petrom S.A. la o deținere de sub 15%, în funcție de condițiile de piață adecvate și de aprobările necesare. Când vor apărea noi evoluții materiale legate de această tranzacție le vom anunța întregii piețe, ca de obicei, printr-un raport curent.“

WikiZF:

Profilul companiei OMV Petrom

Vânzarea unui pachet de circa 5% din acțiunile Petrom, astfel încât participația fondului să scadă la sub 15%, nu va fi o tranzacție deloc ușoară, având în vedere că în mai anul trecut fondul a încercat să vândă 1,7% din Petrom, dar a vândut doar 1,1% cu un discount de 12%. În mai 2013, fondul a vândut acțiunile Petrom la un preț de 0,39 lei/titlu, iar de atunci acțiunile SNP au crescut cu 18%. În mai 2013, vânzarea acțiunilor Petrom s-a realizat „overnight“, book-ul de ordine fiind deschis seara, iar în dimineața zilei următoare a fost finalizată tranzacția.

Vânzarea întregului pachet de 18,9% deodată ar fi și mai dificilă.

Banii obținuți din posibila vânzare a acțiunilor Petrom se vor adăuga la cele 1,2 miliarde de lei aflate acum în conturile fondului. Fondul a vândut în această vară 5% din acțiunile Romgaz pentru 645 milioane de lei. FP a vândut acțiunile Romgaz la un preț de 33,5 lei/titlu, oferind astfel investitorilor un discount de aproape 6% față de prețul din piață.

Discountul oferit de FP pentru acțiunile Romgaz este mai mic decât cel cu care a vândut în decembrie 2013 toate cele 15% din acțiunile Transgaz când a oferit o reducere de aproape 10% și sub discountul de 12% oferit pentru un pachet de 1,1% din acțiunile Petrom în mai 2013

Un alt semnal la care au reacționat ieri investitorii pe bursă este că Elliott, cel mai mare acționar al FP, cu 15% din capitalul fondului, și-a reluat achizițiile. În ședința de luni 15 septembrie vehiculul de investiții Manchester Securities Cor­poration, controlat de Elliott, a cum­părat un pachet de 26 milioane de acțiuni FP la un preț de 0,882 lei/titlu. Tranzacția se ridică la 22,9 mil. lei.

O informație așteptată de investitori este situația listării secundare la Londra, estimată de administratorul fondului pentru această toamnă.

„Suntem pregătiți cu toată documentația pentru listare și o vom putea depune la Bursa de Valori de la Londra în următoarele două săptămâni. O modificare minoră la regulamentul privind posibilitatea listării prin intermediul Depository Interests este încă necesară, dar înțelegem că ASF lucrează la modificarea legislației“, a mai spus Konieczny.

Managerul fondului a adăugat că „luna octombrie este momentul ideal pentru listare. Listarea Fondului Proprietatea va fi un eveniment important pentru piața de capital din România, având în vedere că nu sunt IPO-uri sau SPO-uri programate în următoarele 12 luni, și ar fi păcat să irosim entuziasmul de care piața de capital locală se bucură în acest moment în rândul investitorilor instituționali“.

Explicație foto: Greg Konieczny, managerul FP, spune că a anunțat în luna martie că analizează opțiunile strategice pentru a reduce participația FP în OMV Petrom la o deținere de sub 15% și că va anunța întreaga piață când vor apărea noi evoluții materiale legate de această tranzacție.

Sursa:
Ziarul Financiar

Autor:
Roxana Pricop